스마트 팩토리... 지금 지켜봐야 할 이유?(feat. 수혜주 정리!)

오늘은 스마트 팩토리에 대해서 공부해 보겠습니다. 왜 지금 이 시점에서 관심 있게 지켜봐야 하는지, 전망은 어떠하며 이에 관련된 수혜주는 무엇인지 언급드리도록 하겠습니다.

 

 

1. 스마트 팩토리란?

 

쉽게 말해 "공장 자동화"라고 합니다. 인간을 대신하여 로봇이 서로 상호 작용할 수 있도록 AI 끼리 통신 및 제어도 하는 등의 미래형 공장이라고 볼 수 있습니다.

 

 

이를 실현하기 위해 통신 장비가 필수이며 이를 통해 보다 유기적이고 통합적인 생산 환경을 구축하여 대량생산 및 개인 맞춤형 생산도 가능한 형태입니다.

 

 

이런 시스템으로 원가는 16% 절감, 생산성 30% 증가, 품질개선 33% 증가, 비용절감 23% 감소 그리고 유통에서의 납기일 단축도 27% 향상 효과가 있습니다.

 

 

이렇게 장점이 많은데 기업에서 하지 않을 이유가 없는 것입니다. 사람보다 훨씬 일의 효율성도 있고, 비용도 절감되기 때문입니다. 

 

 

2.  산업의 전망

 

<ChatGPT 등장>

올해는 ChatGPT의 등장으로 AI 및 로봇 산업이 함께 본격적으로 성장 가능한 한 해가 될 전망입니다. Open AI의 챗 봇(Chat bots)이 등장하여 어마무시한 트렌드를 이미 형성했습니다.

 

 

그리고 며칠 전 발표된 업그레이든 된 ChatGPT4의 경우 파워포인트 및 엑셀도 스스로 할 수 있는 능력이 있으며, 사물을 보고 인식하는 능력도 거의 사람과 유사한 수준까지 발달했습니다.  

 

 

이런 로봇 및 관련 산업의 발달은 사람의 일을 점점 줄여주며, 결국엔 일정 부분 사람을 대체하는 순서로 갈 수밖에 없을 것입니다.

 

 

마이크로소프트뿐 아니라 현재 구글에서도 "바드"를 출시했고, 중국의 바이두 및 우리나라 대기업 역시 올해 안에 줄줄이 챗봇을 출시 예상 됨에 따라, 점점 관련 산업에 대한 투자가 지속 증가 할 것으로 예상합니다.

 

 

<저출산 시대의 대안>

전 세계적으로 저출산이 가장 큰 문제입니다. 우리나라 및 일본의 경우 출산율이 0.7~0.8% 정도 수준입니다. 즉, 결혼을 안 하는 인구가 증가하고 있으며 전 세계적으로 저출산 문제는 일자리 부족으로 이어집니다.

 

 

이에 따라 모든 분야에서 사람을 대체하여 일을 할 수 있는 로봇 관련 산업이 증가할 수밖에 없습니다. 이는 시간이 갈수록 더욱더 가시화될 전망이고, 관련 산업이 점점 더 키우고 발전시킬 수밖에 없는 이유가 되는 것입니다.

 

 

<탈 세계화 움직임>

코로나 이후 산업 전 분야에서 많은 것들이 바뀌었습니다. 기존에는 각국이 서로 무역을 통해 협력하는 움직임으로 경제가 진행되었습니다.

 

 

하지만 코로나 이후 각국의 이익 극대화 및 무역 갈등 및 지리적 갈등으로 탈 세계화로 진행이 되고 있습니다. 이에 각국 또는 동맹국끼리 자립하여 자급자족을 더 많이 할 수밖에 없는 구조로 바뀌었습니다.  

 

 

더 이상 중국의 공장에만 의존할 수가 없는 상황입니다. 미국 역시 리쇼어링 정책을 고수하고 있으며, 이에 각국마다 자국에 공장을 지어, 생산성을 향상하고 비용도 적게 드는 산업용 로봇이 발전시킬 수밖에 없는 트렌트로 바뀌고 있습니다. 

 

 

2.  지금 이 산업이 중요한 이유?

 

<삼성, 300조 국내 투자>

며칠 전, 삼성에서 300조를 투자하여 용인에 "반도체 클러스터"를 만든다는 기사가 있었습니다. 핵심은 비메모리 반도체 생태계 구축 및 TSMC의 점유율을 따라잡겠다는 것입니다.

 

 

그리고 이를 실현하기 위해 무인공장 및 스마트 팩토리가 필수입니다. 앞서 설명드린 것처럼 사람의 노동력보다 원가도 절감되고 생산성도 훨씬 향상되기 때문입니다. 결국 시설 투자 및 공장 CAPA가 경쟁의 핵심입니다.

 

 

비메모리 산업에서도 두각을 나타내기 위해서는 반드시 공장 자동화가 필요한 셈이죠. 2042년까지 매년 15조 정도 투자하는 셈입니다.

 

 

해서 관련 산업은 중, 장기적 관점에서 바라보아야 하는 것이고 300조 투자의 의미를 되새긴다면 비메모리 반도체뿐 아니라 스마트 팩토리 산업도 절대 간과해서 안 되는 분야입니다.

 

 

<미국의 임금 인플레이션 둔화의 핵심>

가장 강력한 재료가 바로 미국의 현 상황입니다. 작년 3월부터 인플레이션을 잡기 위해 금리를 인상하고 있었습니다. 그러나 최근 은행 및 금융 위기라는 돌발 악재가 나왔습니다.

 

 

지금은 인플레이션보다는 금융위기를 막는 것이 더 중요한 시점입니다. 인플레이션은 1년간 금리를 4.75%를 이미 높임으로써 어느 정도 안정되고 있는 분위기입니다. 여러 지표에도 확인이 되고 있죠.

 

 

하지만 은행 파산으로 인한 금융 위기는 이제 시작일 가능성도 있으며, 한번 불이 붙는다면 2008년 리먼 사태와 비슷하게 흘러갈 수 있습니다. 그래서 애초에 이 부분에 더 신경을 쓸 수밖에 없습니다.

 

 

그래서 금융 안정화에 초첨을 맞추기 위해, 미국 재무부 및 FED는 3월 FOMC에서 금리 동결 및 올해 중 이른 금리 인하에 조금 더 무게를 두고 있습니다.

 

 

문제는 금리 인하 정책은 결국 나중에는 인플레이션으로 돌아올 것입니다. 다시 인건비 상승이라는 악순환이 되겠지요. 이렇기 때문에 사람을 대신할 수 있는 산업용 로봇이 더욱더 필요하게 되는 계기가 될 것입니다.

 

 

정리하면 금리인하 => 유동성 공급 => 인플레이션 상승 => 임금 상승 및 일자리 부족... 이 악순환을 AI 및 로봇 산업이 어느 정도 완화 시켜 주게 되는 것입니다. 

 

 

이미 우리나라에서도 패스트푸드 및 커피 전문점에서 KIOSK(키오스크)가 도입되고 있으며 아예 무인 커피접도 증가 추시세입니다. 치킨 집 역시 무인화 및 로봇이 사람을 대신하고 있죠. 점점 이러한 흐름이 이어질 것입니다. 

 

 

4. 수혜주

 

<티라유텍>

스마트 팩토리 구축에 필요한 소프트웨어 제조 업체입니다. 2대 주주가 SK(지분 13% 소유)이며, 고객사는 삼성전자, SK, LG등 우리나라 대기업에 공급하고 있습니다.

 

 

반도체,  2차 전지 및 자율주행 등의 미래 산업 분야의 핵심도 병행하고 있습니다. 단점이라면 시가총액이 1000억 미만이며, 재무가 3년 연속 적자입니다.

 

 

향후 성장 동력은 좋으나 이런 종목은 급하게 매매할 필요는 없습니다. 향후 흑자 전환 및 재무 안정성이 확보된 이후가 매매에는 더 적합해 보입니다.

 

 

<유일로보틱스>

협동로봇, 다관절 로봇, 직교로봇 등 다방면에서 로봇의 제품을 생산하고 있습니다. 스마트 팩토리 등 산업 로봇의 확장에 따라 수혜가 될 수 있는 종목입니다.

 

 

삼성전자의 300조 투자 및 무인 공장 도입의 수혜 종목이며, 현대차 1차 벤더입니다. 시가총액 2800억 및 작년 잠깐 적자를 기록 하긴 했지만 부채비율이 40% 미만으로 재무 안정성은 있다고 판단됩니다. 

 

 

<엠투아이>

스마트 팩토리 설루션 제공 기업으로 국내 1위입니다. 삼성전자, SK하이닉스, LG전자, SK이노베이션 등 대기업을 고객사로 확보하고 있습니다. 

 

 

삼성 및 SK하이닉스의 매출이 55% 이상입니다. 그래서 이 종목 역시 삼성의 무인 공장 및 300조 반도체 클러스터의 직접적 수혜가 가능한 종목입니다. 

 

 

이뿐 아니라 반도체 핵심 장비 역시 국내 1위이며, 2차 전지 및 반도체 사업도 영위하고 있습니다. 1700억 정도의 시가 총액이지만 몇 년간 적자가 없으며, 향후 3년 간 재무 성장이 확대될 전망입니다.

 

 

<코닉오토메이션>

스마트 팩토리 및 IT 인프라 사업을 영위하고 있으며, 고객사로는 CJ대한통운, 쿠팡, 포스코케미컬, 에코프로 그룹 등입니다. 반도체 제어 소프트웨어는 삼성전자 및 SK하이닉스에 1차 벤더로 공급 중입니다.

 

 

이 반도체 제어 소프트웨어는 국내 점유율 85%로 국내 1위 기업입니다. 최근 2차 전지 품질 검사 자동화 시스템인 "K-LAS"를 세계 최초 개발 하였고, 이미 3년간 수주는 확보 한 상황입니다.

 

 

동 사 역시 1700억 정도의 시가 총액이지만 지속적으로 흑자를 내고 있으며, 올해부터 본격적인 성장이 예상되는 작지만 강한 종목입니다.

 

 

기타 현대오토에버 및 포스코 ICT 등 대형 주식도 스마트팩토리 관련 주식에 포함이 될 것입니다. 하지만 이런 주식은 코스피 종목으로 너무 장기 투자 종목이라 언급만 드리도록 하겠습니다.

 

 

 

 

이렇게 스마트 팩토리에 관한 전반적인 흐름 및 전망, 그리고 수혜가 될 수 있는 주식에 대해 공부해 보았습니다. 언급된 종목은 매매 추천이 아니오니 이 점도 참고 바랍니다.